Jefferies analistleri, video oyun şirketleri Electronic Arts (NASDAQ:EA) için Satın Al ve Roblox (RBLX) için Tut tavsiyesiyle araştırma kapsamı sağlamaya başladı.
Dünya Kupası olarak bilinen uluslararası futbol turnuvası ve yakın zamanda EA Sports FC (önceki adı Fifa) olarak yeniden markalaşma, EA’nın spor oyunları bölümü için tahminleri artırdı. Jefferies analistleri, istikrarlı performansın ve bir Kolej Futbolu oyununun piyasaya sürülmesinin EA’nın spor oyunları için orta tek haneli yüzde aralığında bir büyüme oranını koruyacağını tahmin ediyor.
EA’nın Take-Two Interactive (TTWO) ile karşılaştırıldığında daha fazla sayıda önemli sürüm içeren güçlü gelecek oyun serisine dikkat çekiyorlar, ancak bu sürümlerin hiçbiri GTA VI kadar büyük değil ya da onun kadar ani bir etkiye sahip olmayacak.
Analistler, “Bununla birlikte, EA’nın gelecek oyun sürümleri hakkındaki konuşmaların yılın ikinci yarısında daha belirgin hale geleceğini ve önümüzdeki üç yıl boyunca yeni oyunlar piyasaya sürdükçe kar marjlarında yaklaşık 350 baz puan veya daha fazla gözle görülür bir artış olacağını öngörüyoruz” dedi.
Buna karşılık Jefferies, Roblox’a (RBLX) Tut notu verdi çünkü hisse senedinin fiyatı değerine göre yüksek kabul ediliyor.
Roblox, özellikle 8 ila 13 yaş arası çocuklar arasında kullanıcı tarafından oluşturulan içerik için en iyi platformlardan biri olarak kabul edilirken, analistler büyüme ve kar marjlarına yönelik beklentilerin önemli olduğunu gözlemliyor. Şirket ve yatırımcıları, ikinci çeyrekteki bir önceki yıla göre %11-15’lik büyüme tahminine kıyasla, 2025-2027 mali yılları arasında rezervasyonlardan elde edilen gelirde %20’nin üzerinde bir büyümeyle yeniden canlanmayı umuyor ve 2025 mali yılında artan kar marjlarında %30’un üzerinde bir büyüme hedefliyor.
Analistler, “Roblox’un rezervasyonlarda %20’nin üzerinde büyüme sağlama potansiyeline sahip olduğundan eminiz, ancak şirketin son dört çeyreğin ikisinde gelir beklentilerini karşılayamaması nedeniyle son dönemdeki performansının biraz rahatsız edici olduğunu kabul etmeliyiz” yorumunda bulundu.
“Ayrıca, hissenin 2025 mali yılı için faiz, vergi, amortisman ve itfa öncesi kar (FAVÖK) oranı 32 kattır ve bu oran büyümeye göre ayarlandığında sektördeki benzerlerinin ortalamasından %37 daha yüksektir.”
Bu makale yapay zeka yardımıyla üretilmiş ve çevrilmiştir ve bir editör tarafından gözden geçirilmiştir. Daha fazla bilgi için lütfen Hüküm ve Koşullarımıza bakınız.
